L Catterton宣布收购比斯特购物村的母公司股份

英国房地产巨头Hammerson已将其在全球最重要奢侈品零售运营商之一——Value Retail（拥有比斯特购物村等多个地点）的股份出售给了由LVMH支持的L Catterton旗下的一个单位。

Hammerson持有Value Retail约40%的股份，并且于7月22日表示已经与Silver Bidco Limited达成了一个具有约束力的协议，出售其在该业务中的全部股份。Silver Bidco Limited是一家新成立的公司，注册在泽西岛，由L Catterton的某些附属公司建立。这笔交易使该业务的企业价值达到15亿英镑，并产生约6亿英镑（7.05亿欧元）的现金收益。

Hammerson将利用这些收益进行“显著且即时的去杠杆化，通过减少净债务”和“再投资于其核心市场”的资产——即它所经营的市中心购物中心。它还将通过最多1.4亿英镑的股份回购向股东返还资本。

除了Value Retail的股份，Hammerson还拥有英国、爱尔兰和法国的主要零售物业，包括Brent Cross、The Bullring & Grand Central、Dundrum Town Centre和Les Terrases du Port。为了减少债务，公司之前已经出售了包括其对VIA Outlets的半数股份在内的若干非核心资产。

与此同时，Value Retail经营着九个专注于奢侈品的奥特莱斯村。这些村庄分别位于英国（以世界著名的比斯特购物村为主）、爱尔兰、法国、德国、西班牙、意大利和比利时。所有这些奥特莱斯村都归入Bicester Collection（反映了英国地点的重要性），其中还有两个中国的奥特莱斯村，并计划今年在纽约开设一个新的村庄。

私人股本集团L Catterton部分由Bernard Arnault的家族控股公司拥有，并且“与LVMH及其品牌家族享有特殊关系”。其投资还包括Ganni、Etro、Birkenstock、APC、BloomChic、Kiko Milano、Sugar Cosmetics等多个品牌，以及非时尚和美容业务。L Catterton在奢侈品零售领域拥有丰富经验，但这次显然是一个巨大的举措。

L Catterton全球联合首席执行官Michael Chu表示：“凭借其高质量的投资组合、奢侈品声誉和致力于为客户提供独特体验的承诺，Value Retail在成长和持续成功方面具有良好的定位。”

“我们在奢侈品零售投资方面拥有深厚的经验，并渴望利用我们的运营专业知识和全球网络的既定关系，与Value Retail合作，推动业务发展。”

这意味着比斯特购物村及其他村庄将继续成为明星地点，并从所需的投资中受益，以保持这种地位。

至于Hammerson，该公司表示，“将成为一个以零售为主的专业城市业务，定位于增长和价值创造，其整个投资组合将包括领先的市中心目的地。”

它还补充说，公司“准备通过再投资和从精益可扩展的平台中获得的运营杠杆来推动租金和收益增长”。

公司董事会认为，“此次处置符合整体股东的最佳利益”。

Hammerson首席执行官Rita-Rose Gagné表示：“这是Hammerson的一个转型交易，产生了约6亿英镑的现金收益，同时移除了一个超重、低收益的少数股份，并为加速增长和价值创造奠定了基础。”

“此次处置将我们的投资组合集中在优质的城市房地产上，改造资本结构，并具备推动我们在更高收益机会中取得更强回报的能力，同时提升对股东的回报。”

“我对这次机会感到兴奋，它将使我们在过去三年的势头和记录的基础上继续发展。我们正处于一个周期节点，在此时我可以积极捕捉我在近期、中期和长期所看到的卓越价值创造机会。这正是此次交易所要实现的目标。”

撰文：Sandra Halliday